Block #9

Tag: Lumentum

  • Na Een Daling Van 4,6 Procent Verkoopt Alibaba 500 Miljoen Dollar Aan ZTO Express Aandelen

    Na Een Daling Van 4,6 Procent Verkoopt Alibaba 500 Miljoen Dollar Aan ZTO Express Aandelen

    De aandelen van ZTO Express kregen een klap nadat grootaandeelhouder Alibaba een groot deel van zijn belang afstootte, wat beleggers zorgen baart over de toekomst van het logistieke bedrijf.

    De aandelen van het Chinese logistieke bedrijf ZTO Express daalden op 21 september 2026 met 4,6 procent naar 156,5 Hongkong dollar. Deze daling volgde op het nieuws dat grootaandeelhouder Alibaba Group 25 miljoen American Depositary Receipts (ADR’s) van ZTO heeft verkocht. De verkoop vertegenwoordigde een waarde van ongeveer 500 miljoen dollar, ofwel ruwweg 460 miljoen euro, en werd gedaan tegen een korting van circa 4,5 procent ten opzichte van de slotkoers van ZTO de vrijdag ervoor.

    De verkoop van zo’n groot pakket aandelen door Alibaba, een belangrijke partner van ZTO Express in e-commerce, wordt door de markt gezien als een negatief signaal. Het suggereert dat Alibaba minder vertrouwen heeft in de strategische afstemming of de toekomstige vooruitzichten van ZTO. JPMorgan verlaagde ook al de aanbeveling voor ZTO Express van ‘Overweight’ naar ‘Neutral’ en verlaagde het koersdoel van 29 dollar naar 22 dollar. Dit versterkt het negatieve sentiment rondom het aandeel, ondanks dat ZTO zelf een aandeleninkoopprogramma heeft lopen. Wij zien vooral dat de omvang van deze eigen inkoop van 420.600 Hongkong-genoteerde aandelen, die onlangs op 18 september plaatsvond, in het niet valt bij de grote hoeveelheid die Alibaba nu op de markt bracht.

    AI-sector Ziet Koersen Stijgen

    Terwijl ZTO Express met tegenwind kampt, beleeft de AI-sector een sterke dag op de beurzen. LG Electronics zag zijn koers met 7,2 procent stijgen naar 217.000 Zuid-Koreaanse won, na de aankondiging dat zijn 2,5-megawatt koelvloeistofdistributie-unit de ‘DSX Ready’-certificering van Nvidia heeft ontvangen. Deze certificering maakt de unit een cruciaal onderdeel voor Nvidia’s nieuwe AI-platform. De goedkeuring volgt op eerdere certificeringen voor kleinere koelunits, en LG breidt bovendien zijn strategische samenwerking met Microsoft uit op het gebied van AI en datacenters. Dit alles zorgde voor een golf van optimisme bij beleggers, en dit in een bredere markt die al positief was; de Zuid-Koreaanse KOSPI-index steeg met 1,7 procent.

    Ook Lumentum en Credo Technology, twee bedrijven die zich richten op optische netwerken voor AI-datacenters, profiteerden van het gunstige beursklimaat. Lumentum steeg met 5,4 procent na een gezamenlijke demonstratie met Qualcomm en Corning van een optisch interconnectiesysteem voor AI-datacenters. Analisten van Deutsche Bank en Evercore ISI gaven reeds positieve adviezen over Lumentum, wijzend op de onvervangbare lasertechnologie van het bedrijf. Credo Technology zag zijn aandelen zelfs met 6,47 procent stijgen naar 186,49 dollar, gedreven door positieve analistenrapporten en de presentatie van zijn 1.6T optische connectiviteitsoplossingen op de ECOC 2026-conferentie. Mizuho handhaafde zijn ‘Outperform’-advies voor Credo, ondanks een verlaging van het koersdoel, en Rosenblatt verhoogde zijn koersdoel. De brede NASDAQ-index steeg met 1,5 procent en de S&P 500 met 0,9 procent, wat de positieve stemming voor AI-gerelateerde aandelen verder versterkte.

    De Rol Van Beleggersvertrouwen

    De reactie op het nieuws van Alibaba toont aan hoe cruciaal beleggersvertrouwen is, zeker wanneer een grote aandeelhouder zijn belang afbouwt. De korting waarop de aandelen werden verkocht, versterkte het negatieve sentiment alleen maar, wat ons doet twijfelen of de huidige aandeleninkoop van ZTO Express voldoende is om de neerwaartse druk te compenseren. Het is duidelijk dat een bedrijf als ZTO, ondanks een solide balans en winstgevendheid, kwetsbaar blijft voor de signalen die grote strategische partners uitzenden. Dit staat in schril contrast met de AI-sector, waar positieve ontwikkelingen en samenwerkingen leiden tot aanzienlijke koerswinsten, zelfs met de bredere markt als een rugwind. De koers van LG Electronics, bijvoorbeeld, steeg met 7,2 procent in één dag, terwijl de Zuid-Koreaanse KOSPI-index slechts 1,7 procent omhoog ging, wat de kracht van sectorspecifiek nieuws benadrukt.

    Deze dynamiek in de aandelenmarkt toont aan dat er een duidelijke verschuiving is in de focus van beleggers. Terwijl traditionele sectoren zoals logistiek, zelfs met sterke fundamenten, onder druk kunnen komen door veranderingen in eigenaarschap en strategische partnerschappen, blijven innovatieve technologieën zoals AI een magneet voor kapitaal. De marktwaarde van Bitcoin (BTC) noteert op 22 september om 05:02 1.50 biljoen euro en is daarmee 31 procent onder zijn recordkoers, een stijging van 10,0 procent over de afgelopen zeven dagen laat zien dat ook in de crypto-wereld de hype rondom nieuwe technologieën en kansen nog altijd sterk aanwezig is, wat op zijn beurt een indicator kan zijn voor de bereidheid tot risico in bredere technologische markten.

    De verkoop door Alibaba van ZTO Express-aandelen werpt de vraag op of dit een eenmalige strategische heroriëntatie is, of het begin van een bredere trend waarbij grote Chinese techgiganten hun belangen in gerelateerde bedrijven heroverwegen. Hoe ZTO Express deze tegenslag zal opvangen en of het bedrijf nieuwe strategische partnerschappen kan aangaan om het verloren vertrouwen te herwinnen, zal de komende maanden moeten blijken.

  • Technologieaandelen Stijgen Door Gunstige Analistenadviezen, Berkshire Hathaway Vergroot Japanse Belangen

    Technologieaandelen Stijgen Door Gunstige Analistenadviezen, Berkshire Hathaway Vergroot Japanse Belangen

    De aandelen van Oracle en Lumentum kennen een opstoot na positieve signalen van analisten, terwijl de Japanse handelshuizen een boost krijgen door plannen van Berkshire Hathaway om hun participaties uit te breiden.

    De technologieaandelen Oracle en Lumentum laten vandaag een significante stijging zien op de beurs. Dit komt nadat analisten hun koersdoelen voor beide bedrijven hebben verhoogd. Oracle zag zijn aandeel met 3,1 procent stijgen, tot een koers van 144,75 dollar, terwijl Lumentum een indrukwekkende rally van 6,4 procent doormaakte, en de 892,47 dollar aantikte. Wij zien hier vooral een reactie op een combinatie van positief nieuws en een bredere heropleving van de technologiesector.

    Bij Oracle is de stijging te danken aan herhaalde ‘Outperform’-adviezen en een koersdoel van 320 dollar van Mizuho, na drie kwartalen van groei in omzet en winst per aandeel. Het bedrijf versnelt zijn cloudcapaciteit sneller dan verwacht, wat op papier mooie vooruitzichten biedt. Daarbovenop is de aankondiging dat voorzitter Larry Ellison een geplande verkoop van 7,5 miljard dollar aan aandelen heeft geannuleerd, goed ontvangen door de markt. Dit neemt een aanzienlijke druk weg die eerder op het aandeel rustte.

    Lumentum profiteert dan weer van zijn aanwezigheid op de European Conference on Optical Communications (ECOC 2026), waar het bedrijf nieuwe technologieën demonstreert voor AI-gedreven datacenters en optische netwerken. Analisten verhogen hun koersdoelen gestaag en plaatsen het gemiddelde koersdoel op 1.148 dollar, ruim boven de huidige handelsprijs. Ook de Chinese motorproducent Weichai Power, die via zijn klant Generac meeprofiteert van een 2,4 miljard dollar omvattende deal met Amazon Web Services voor datacenters, steeg met 4,4 procent in Hongkong.

    Berkshire Hathaway lonkt naar Japan

    Niet alleen de technologiesector beweegt. In Japan veerde het aandeel van Sumitomo Corp. met 3,1 procent op, tot 1.841 Japanse yen. Dit gebeurde nadat Bloomberg meldde dat Berkshire Hathaway van plan is zijn belangen in de top vijf van Japanse handelshuizen, de zogenaamde ‘sogo shosha’, te behouden én mogelijk verder te vergroten. Berkshire bezit momenteel tussen de 9 en 11 procent van deze bedrijven. Sumitomo was de sterkste stijger in de groep, met Mitsubishi Corp., Mitsui, Itochu en Marubeni die tussen 0,5 en 2,5 procent stegen.

    Een breder plaatje van marktbeweging

    De algemene marktomgeving speelt zeker mee, met de NASDAQ Composite die 0,6 procent winst boekte en de S&P 500 die 0,3 procent steeg. De vraag naar technologie en AI-infrastructuur blijft groot, wat de hele sector een duw in de rug geeft. Ook de Japanse handelshuizen, die de afgelopen jaren een hernieuwde interesse van internationale beleggers zagen, blijven in de kijker staan. De bevestiging van Berkshire Hathaway’s strategie, een investeringsvehikel dat bekendstaat om zijn langetermijnvisie, geeft een stevig signaal af aan de bredere markt.

    Wij houden het erop dat de huidige marktbewegingen, hoewel deels gedreven door specifieke bedrijfsontwikkelingen, ook wijzen op een aanhoudende trek naar technologie en gevestigde waarde. Dat dit samengaat, is geen toeval; de honger naar AI-rekenkracht zorgt voor een kettingreactie in de toeleveringsketen, van chips tot generatoren. Het is afwachten of deze positieve tendens standhoudt, zeker gezien de bredere economische onzekerheden.

  • Lumentum En Coherent Stijgen Met Meer Dan 6 Procent, Markt Zoekt Naar AI-Vraag

    Lumentum En Coherent Stijgen Met Meer Dan 6 Procent, Markt Zoekt Naar AI-Vraag

    De aandelen van optische-netwerkbedrijven Lumentum en Coherent kenden woensdag een forse waardestijging, ondanks een algemene zwakte op de beurs. Beleggers kijken verder in de toeleveringsketen van AI-datacenters, op zoek naar signalen van blijvende vraag.

    De aandelen van Lumentum Holdings en Coherent waren woensdag de absolute uitschieters op de S&P 500. Lumentum sloot de handelsdag af met een stijging van 9,6 procent, terwijl Coherent een winst van 6,9 procent noteerde. Deze beweging komt opmerkelijk genoeg terwijl de bredere markt, beïnvloed door het beleid van de Amerikaanse Federal Reserve, over het algemeen zwakte vertoonde.

    De forse koerswinsten kunnen gezien worden als een herstel na een eerdere verkoopgolf op maandag, die ontstond uit bezorgdheid over een mogelijke vertraging in de uitgaven voor artificiële intelligentie (AI). Wij zien vooral dat beleggers nu dieper de toeleveringsketen van AI-datacenters induiken. Ze zoeken concrete aanwijzingen voor een aanhoudende vraag, voorbij de directe chipfabrikanten die de eerste golf van AI-hype hebben gedragen. Deze bedrijven produceren optische componenten, die essentieel zijn voor de snelle dataoverdracht binnen en tussen datacenters.

    Groei in AI-infrastructuur

    De enorme rekenkracht die nodig is voor AI-toepassingen vraagt om een robuuste en snelle infrastructuur. Hier komen bedrijven zoals Lumentum en Coherent in beeld. Zij leveren de cruciale optische netwerktechnologieën die data met hoge snelheid verplaatsen – denk aan lasers, optische modules en glasvezelcomponenten. Zonder deze onderdelen kunnen de krachtige AI-chips hun werk simpelweg niet efficiënt doen.

    De sector wordt momenteel gekenmerkt door een constante behoefte aan upgrades en uitbreidingen om de toenemende datavolumes en complexiteit van AI-modellen aan te kunnen. Dit betekent een gestage stroom van orders voor leveranciers van optische apparatuur. Hoewel er af en toe twijfel is over de duurzaamheid van de AI-investeringsgolf, wijst de recente prestatie van deze aandelen erop dat een deel van de markt gelooft in een langetermijngroei in de onderliggende infrastructuur.

    Wat dit betekent voor de sector

    De prestaties van Lumentum en Coherent suggereren een verschuiving in de focus van beleggers. Na de aanvankelijke euforie rondom de chipmakers zelf, kijken analisten en fondsen nu naar de bredere infrastructuur die nodig is om AI te laten draaien. Dit is geen nichemarkt: de wereldwijde markt voor glasvezelcomponenten en optische netwerken is een miljardenbusiness die cruciaal is voor de digitale economie. Als de vraag naar AI blijft toenemen, zullen bedrijven die de ‘wegen’ en ‘bruggen’ bouwen voor dataverkeer, zoals Lumentum en Coherent, daar zeker en vast van profiteren. Het blijft echter de vraag hoe lang deze zoektocht naar ‘diepere’ waardeketens zal duren voordat de focus opnieuw verschuift.

  • Deutsche Bank Ziet Connectiviteit Als Volgende AI-Groeimotor En Koopt Vijf Aandelen

    Deutsche Bank Ziet Connectiviteit Als Volgende AI-Groeimotor En Koopt Vijf Aandelen

    Analist Gianmarco Conti van Deutsche Bank heeft op 1 september 2026 een koopadvies gegeven voor vijf hardwarebedrijven, waaronder Lumentum en Coherent, die volgens hem de ruggengraat vormen van de AI-infrastructuur.

    De snelle opkomst van artificiële intelligentie (AI) heeft de schijnwerpers gericht op chipfabrikanten, maar volgens Deutsche Bank-analist Gianmarco Conti ligt de volgende grote groeifase elders. Conti heeft op maandag 1 september 2026 een koopadvies uitgebracht voor vijf hardwarebedrijven die zich richten op connectiviteit, de cruciale schakel in de uitbouw van AI-datacenters. Hij stelt dat de eerste AI-golf draaide om rekenkracht, maar dat de volgende golf draait om de verbindingen daartussen.

    Conti begon met het volgen van acht hardwareaandelen en gaf daarbij koopadviezen voor Lumentum Holdings (LITE), Coherent (COHR), Arista Networks (ANET), Cisco Systems (CSCO) en Hewlett Packard Enterprise (HPE). Voor Dell Technologies (DELL), Ingram Micro Holding (INGM) en A10 Networks (ATEN) gaf hij een ‘houden’-advies. De analist benadrukt dat bedrijven die optische netwerkcomponenten produceren en netwerken beheren – in zijn woorden: bedrijven die ‘licht maken en verplaatsen’ – het meest zullen profiteren van de toenemende vraag naar hardware in datacenters.

    Lumentum en Coherent Zijn De Favorieten

    Lumentum en Coherent, producenten van optische componenten en lasers voor datacenterverbindingen, zijn Conti’s ‘hoogste overtuiging’-keuzes. Hij wijst erop dat elke AI-architectuur, of het nu gaat om pluggable of co-packaged optics, hun lasers nodig heeft. Beide bedrijven kampen met leveringsproblemen, zijn uitverkocht en verhogen hun prijzen, wat duidt op een enorme vraag. Nvidia heeft bovendien twee miljard dollar (ongeveer 1,85 miljard euro) in elk van deze bedrijven geïnvesteerd om hun onderzoek te ondersteunen en aankoopverplichtingen voor hun hardware veilig te stellen.

    Lumentum noemt Conti de ‘puurste uitdrukking’ van zijn investeringsthese voor de netwerkindustrie. Het bedrijf wint onder elke architectuur, en zijn III-V laser is de ‘ene component die elk pad vereist’. Coherent onderscheidt zich door zijn verticale integratie, van grondstoffen tot lasers en de modules die deze bevatten. De aandelen van Lumentum zijn het afgelopen jaar met 553 procent gestegen, terwijl die van Coherent een stijging van 204 procent lieten zien, wat de groeiende interesse van beleggers in deze sector onderstreept.

    Cisco en HPE Spelen Ook Een Rol

    Cisco is volgens Conti de ‘enige grote netwerker’ die alle drie de lagen van de hardwarestack bestrijkt: van zijn eigen silicium (Silicon One) en optische componenten tot de routers en switches die de componenten huisvesten. Dit geeft Cisco een concurrentievoordeel ten opzichte van andere netwerkbedrijven, die hun componenten en chips vaak bij verschillende leveranciers inkopen. Kevin Wollenweber, algemeen directeur van datacenter- en internetinfrastructuur bij Cisco, bevestigt dat netwerken een van de grootste uitdagingen zijn in artificiële intelligentie, omdat alles als één systeem moet functioneren en connectiviteit een kritieke bottleneck kan vormen.

    Voor Hewlett Packard Enterprise (HPE) ziet Conti de netwerkactiviteiten als de ‘winstmotor’, dankzij dochterondernemingen Juniper Networks en Aruba Networks. Hij verwacht dat deze tak een ‘disproportioneel’ deel van de bedrijfswinsten zal bijdragen. Daarnaast onderscheidt HPE zich met zijn zeer efficiënte vloeistofkoelingstechnologie, essentieel voor de energie-intensieve datacenters van vandaag. Wij zien hierin een duidelijke verschuiving van de focus van pure rekenkracht naar de infrastructuur die deze kracht mogelijk maakt.